Как управлять риском торговой корзины

Ключевые показатели

• Equity (средства) = баланс + плавающий результат открытых позиций.
• Floating loss (плавающий убыток) — нереализованный убыток корзины сейчас.
• Equity drawdown — падение средств от предыдущего максимума, в процентах.
• Margin Level = Equity / использованная маржа × 100%. При уровне Margin Call брокер предупреждает, при Stop Out — начинает закрывать позиции.
• Экспозиция — суммарный объём корзины в лотах и в валюте; растёт с каждым уровнем.

Пример (иллюстрация)

Счёт $10 000, использованная маржа $2 000, плавающий убыток −$6 000. Equity = $4 000, Margin Level = 4 000 / 2 000 = 200%. Если Stop Out брокера — 50%, принудительное закрытие начнётся, когда Equity упадёт до $1 000 при той же марже.

Лимиты, которые задают заранее

• Максимальная просадка по Equity, после которой корзина закрывается принудительно.
• Максимальный объём корзины и число уровней.
• Минимальный запас Margin Level, ниже которого новые позиции не открываются.
• Лимит на число одновременно торгуемых инструментов (корреляция пар увеличивает риск).

Почему лимит лучше надежды

Без заранее заданного лимита решение о закрытии принимает брокер по Stop Out — в худший момент и по худшей цене. Лимит фиксирует убыток раньше и сохраняет капитал для следующих циклов.